L’assureur français Axa a annoncé jeudi avoir réalisé un emprunt obligataire de 750M de livres, soit environ 905M d’euros, d’une durée de 40 ans.
Le placement a été réalisé “auprès d’investisseurs institutionnels”, a précisé Axa dans un communiqué. Cette émission en livres présente un taux d’intérêt initial de 5,625%, soit 215 points de base d’écart avec le Gilt (emprunt d’État britannique, qui sert de référence pour les obligations en sterling).
Il s’agit d’obligations subordonnées à échéance 2054, qui offrent un taux fixe jusqu’à 2034, première date à laquelle elles peuvent faire l’objet d’un remboursement anticipé. Elles afficheront ensuite un taux variable.
Le groupe précise que l’emprunt a été conçu de manière à répondre aux critères d’éligibilité en capital qui résulteront des normes dites Solvabilité II, équivalent pour le secteur de l’assurance du dispositif Bâle III imposé aux banques.
